Лицензирование деятельности криптовалютной биржи в Сингапуре

На данный момент Сингапур является одной из немногих юрисдикций, в которых деятеьность криптовалютных бирж напрямую регулируется действующим законодательством. Несмотря на то, что в течение 2014 - 2018 гг. национальный регулятор (MAS) выдавал разъяснения, в которых выражал свою позицию в отношении криптовалют, проведения ICO, а также лицензирования деятельности криптовалютной биржи в Сингапуре, в 2019 году был принять новый законодательный акт, именующийся Payment Service Act 2019, который обязывает компании, занимающиеся обменом криптовалюты на другие криптовалюты или же на фиатные средства получать лицензию Small Payment Institution или Major Payment Institution.

Криптовалютные биржи являются посредниками при обмене виртуальных валют и фиатных средств. Необходимо также учитывать, что в случае если криптовалютная биржа начнет выступать посредником при купле-продаже токенов, которые подпадают под законодательство о ценных бумагах, необходимо будет получить лицензию полноценной фондовой биржи.

В каких случаях токен будет считаться ценной бумагой?

В руководствах сингапурского регулятора указано несколько случаев, когда размещение токенов на торговой платформе будет подпадать под регулирование законодательства о ценных бумагах. Такие токены будут являться инструментами рынков капитала. В частности, речь идет о токенах, которые приравниваются к:

Перечень:

Акциям - токены удостоверяют право владельца на участие в управлении компании и получение прибыли от деятельности компании;
Займу - токены удостоверяют наличие долга эмитента токенов перед их держателем.

Следует также отметить, что данный перечень не является исчерпывающим.

Какие требования ставит регулятор перед соискателями лицензии на обмен криптовалют в Сингапуре?

Если потенциальная криптобиржа будет выступать посредником при купле-продаже токенов, подпадающих под законодательство о ценных бумагах, то она должна:

Перечень:

- иметь надлежащую систему для управления рисками, которые связаны с ведением выбранной деятельности;
- не осуществлять действия, которые могут нарушать «общественный порядок»;
- следовать составленным биржей правил в отношении прозрачного и честного допуска эмитентов токенов к торгам;
- иметь необходимые денежные, технические и людские ресурсы для того, чтобы обеспечивать безопасность работы и сохранность средств на платформе;
- уведомлять о любых существенных изменениях в работе платформы и о фактах нарушения законодательства;
- вести отчетность проведения транзакций на соответствующей платформе;
- Поддерживать достаточную величину уставного капитала;
- соблюдать требования законодательства, в частности требования о защите конфиденциальной информации.

Какие требования должна соблюдать компания, которая осуществляет деятельность по обмену криптовалют?

Во-первых, требования ставятся в отношении штата сотрудников. На соответствующие должности должны быть назначены председатель, генеральный директор (CEO) и члены совета директоров.
Во-вторых, совет директоров должен включать в себя следующие комитеты: комитет по назначению на должности, комитет по вопросам по оплате трудовой деятельности, комитет по вопросам проведения аудитов, комитет по разрешению конфликтных ситуаций.

Каким стандартам следует придерживаться криптовалютным биржам в Сингапуре?

Все криптовалютные биржи должны придерживаться законодательства по борьбе с «отмыванием» денег и по борьбе с финансированием терроризма. В частности, криптовалютные биржи должны проводить процедуру идентификации эмитентов токенов до размещения соответствующих токенов на своей платформе. Как правило, бремя оплаты всех сопутствующих финансовых издержек ложится на эмитентов токенов.